Jio Platforms получила заявки на сумму более 20 млрд долларов на крупнейшее в истории Индии размещение акций. Ожидается, что прием заявок начнется на следующей неделе, а размещение завершится до 30 октября.
О своем интересе заявили Fidelity, Allianz и Capital Group, сообщает Bloomberg. Окончательный список якорных инвесторов должен быть готов в ближайшие дни. Allianz — немецкая компания, а роуд-шоу Акаша Амбани прошло в Лондоне, а также в Гонконге и Нью-Йорке.
Цена заметно снизилась. Когда Jio подала документы в июне, аналитики оценивали компанию в 131–180 млрд долларов.
Теперь она рассчитывает привлечь до 10,3 трлн рупий — около 108 млрд долларов. В ноябре прошлого года банкиры обсуждали оценку до 170 млрд долларов, так что планка снизилась примерно на треть.
Отчасти это объясняется сроками. Глава Databricks назвал 2026 год ужасным временем для выхода на биржу, и его компания по-прежнему остается частной.
Он объяснил это конкуренцией за один и тот же пул средств. SpaceX, Anthropic и OpenAI рассчитывают привлечь от публичных инвесторов в общей сложности более 200 млрд долларов, а бюджеты институциональных инвесторов ограничены.
Банкиры трактуют ситуацию иначе. В июне BNP Paribas заявил TNW, что ликвидность притягивает ликвидность и американская волна IPO увлечет за собой европейские размещения.
Jio станет первой серьезной проверкой того, кто прав. Спрос на 20 млрд долларов — внушительный результат, но он сформировался лишь после снижения цены.
Средства пойдут не только на укрепление баланса. Jio планирует развернуть созвездие из 1 650 спутников для обеспечения широкополосного доступа в интернет в Индии. По оценкам, проект обойдется в 10–15 млрд долларов.
Большая часть выручки от размещения пойдет на погашение долга. Около 275 млрд рупий направят на досрочное погашение внешних коммерческих займов Reliance Jio Infocomm, телекоммуникационной дочерней компании.
Среди кредиторов — несколько европейских банков. BNP Paribas и Barclays наряду с ANZ, Bank of America и Citibank участвуют в кредитной линии, которую предстоит погасить. Таким образом, часть средств от индийского размещения поступит на балансы европейских банков.
Никто из акционеров не продает свои доли. Согласно предварительному проспекту, предложение полностью состоит из новых акций, а Meta, Alphabet, Mubadala и Суверенный фонд Саудовской Аравии намерены сохранить свои инвестиции.
По верхней границе ценового диапазона размещение принесет около 302 млрд рупий. Рекорд Индии принадлежит местному подразделению Hyundai: в 2024 году оно привлекло около 279 млрд рупий.
Опубликовано 13 октября 2026 - 10:06 Наверх
