Rakuten Group установила цену размещения облигаций в иенах на 400 млрд иен (около 2,5 млрд долларов) — это крупнейший выпуск компании в иенах на сегодняшний день, сообщило в пятницу агентство Bloomberg. Частные инвесторы приобрели облигации на 360 млрд иен, а оставшиеся 40 млрд иен выкупили институциональные инвесторы.
Купонная ставка по облигациям сроком на 5,5 года составляет 4,37%. Их цена была установлена на 200 базисных пунктов, или на два процентных пункта, выше доходности эталонных 10-летних государственных облигаций Японии.
Daiwa Securities, которая руководила размещением, сообщила, что крупным инвесторам сначала предложили облигации с премией в 170–180 базисных пунктов к государственным облигациям. Итоговый спред оказался шире, поскольку многие компании размещают облигации, а спреды на рынке в целом увеличились. По данным Daiwa, которыми она поделилась с Bloomberg, окончательный спрос примерно в 1,3 раза превысил объем выпуска.
Подать заявку на покупку облигаций частные инвесторы могут с 19 по 28 октября через брокеров, в том числе SMBC Nikko Securities. Срок погашения облигаций наступает в апреле 2032 года.
Этому размещению предшествовал выпуск розничных облигаций SoftBank Group на 1 трлн иен — крупнейший в истории Японии выпуск, предназначенный для частных инвесторов. В сентябре SoftBank установила купонную ставку по этим семилетним облигациям на уровне 4,75%.
По данным Bloomberg, с начала 2026 года японские компании разместили розничные облигации в иенах примерно на 3,2 трлн иен, включая выпуск Rakuten. Этот объем уже более чем на 15% превысил рекорд 2025 года.
«Домохозяйства начинают видеть привлекательность корпоративных облигаций, поскольку инфляция снижает стоимость наличных средств и вкладов,» — сообщил Bloomberg Тосиясу Охаси, приглашенный профессор Университета коммерции Тиба.
В апреле — июне Rakuten впервые за шесть лет получила прибыль. Однако ее мобильный бизнес за этот период понес убытки в размере 33,1 млрд иен.
Кроме того, начиная с 2027 года компании предстоят крупные выплаты по долгам, в том числе погашение долларовых облигаций на 1,8 млрд долларов в феврале того года, говорится на странице для инвесторов. Как сообщило Bloomberg, Rakuten заявила, что покроет потребности в финансировании за счет размещения облигаций в Японии и за рубежом, а также привлечения средств от продажи активов.
Опубликовано 16 октября 2026 - 01:27 Наверх
